KCAR ธุรกิจรถเช่า เปิดเกมรุกกลุ่มลูกค้า SME ตั้งเป้ารายได้โต 10%
นายพิชิต จันทรเสรีกุล กรรมการผู้จัดการ บริษัท กรุงไทยคาร์เร้นท์ แอนด์ ลีส จำกัด (มหาชน) หรือ KCAR เปิดเผย “การเงินธนาคาร” ว่า ปัจจุบันอุตสาหกรรมรถเช่ามีมูลค่าตลาด 50,000 ล้านบาท แบ่งออกเป็น

Operating Lease หรือ เช่าดำเนินงาน เป็น Outsource จัดหารถยนต์ให้กลุ่มองค์กร รูปแบบ B2B ระยะเวลาเช่า 1 ปี และ 3-5 ปี สัดส่วน 60% ของตลาด
Rent หรือ เช่าระยะสั้น ส่วนใหญ่เพื่อการท่องเที่ยว เป็นรายวัน รายสัปดาห์ และรายเดือน สัดส่วน 20% ของตลาด
Financial Lease หรือ เช่าการเงิน คล้ายการเช่าซื้อ แต่มีสิทธิซื้อกลับ สัดส่วน 20% ของตลาด
อย่างไรก็ตาม ภาพรวมอุตสาหกรรมรถเช่าในปี 2566 ประเมินว่าจะหดตัวลงเล็กน้อย 2-3% จากเศรษฐกิจตกต่ำ ทำให้ภาคธุรกิจประหยัดงบประมาณในการเช่ารถลงในกลุ่ม Operating Lease แต่ในกลุ่มเช่าระยะสั้น ได้ปัจจัยกระตุ้นจากภาคการท่องเที่ยวฟื้นตัว ทำให้ขยายตัวดีขึ้นจากปี 2565 แต่ยังไม่เทียบเท่าช่องก่อนเกิดโควิด เมื่อปี 2562

สำหรับ KCAR จัดอยู่ในหมวด Operating Lease หรือ เช่าระยะยาวสำหรับกลุ่มองค์กร ซึ่งขณะนี้มีการแข่งขันสูงขึ้น จากภาวะเศรษฐกิจซึมลึก ส่งผลให้ผู้เล่นรายอื่น ๆ ต่างมุ่งเข้าหากลุ่มบริษัทใหญ่มากขึ้น

โดยที่ผ่านมาฐานลูกค้าของบริษัทฯ มีมากถึง 1,200 บริษัท แบ่งเป็น หน่วยงานรัฐบาลและรัฐวิสากิจ 15% และองค์กรเอกชนรายใหญ่ 85%

ทำให้กลยุทธ์ในปี 2566 นอกจากจะขยายฐานในลูกค้ากลุ่มองค์กรใหญ่อย่างต่อเนื่อง ยังมองไปถึงกลุ่ม SME ธุรกิจรายกลาง-รายเล็กมากขึ้น ซึ่งจากการสำรวจพบว่า ทาร์เก็ตนี้เริ่มหันมาสนใจโมเดลการเช่าแบบ Operating Lease ต่อเนื่อง

และเห็นข้อดีของการเช่าที่มากกว่าการซื้อ ตั้งแต่ครอบคลุมการดูแลครบวงจร ทั้งทำประกันภัย ซ่อมบำรุง ตลอดจนการจัดเตรียมรถทดแทน รองรับหากเกิดการซ่อมหรืออุบัติเหตุ รวมถึงค่าเช่าหักเป็นค่าใช้จ่ายได้มากกว่าค่าเสื่อมรถยนต์ ทำให้ได้สิทธิประโยชน์ทางภาษี

ทั้งนี้ บริษัทฯ ตั้งเป้าจะขยายฐานลูกค้าทั้ง 2 กลุ่ม ให้เพิ่มขึ้นเฉลี่ยปีละ 100 บริษัท จากฐานลูกค้าเดิมที่มี 1,200 บริษัทฯ

กลยุทธ์ในการเจาะกลุ่มลูกค้า คือ การทำการตลาดเชิงรุกเข้าหาลูกค้า SME เพื่อสร้างความเข้าใจโมเดลความคุ้มค่าของรถเช่า รวมถึงรักษาฐานลูกค้าเก่า โดยจัดทำ CRM สร้างรอยัลตี้ เช่น คอร์สอบรมการขับรถให้แก่พนักงานขับรถของบริษัทลูกค้า การให้ความรู้เกี่ยวกับการดูแลรักษารถในด้านต่าง ๆ เป็นต้น

ขณะเดียวกันยังยกระดับการบริการให้มีความรวดเร็ว ผ่านการเปิดทำการทุกวันตลอดสัปดาห์ การมีศูนย์บริการครอบคลุม 1,000 จุดทั่วประเทศ และมีพอร์ตฯ รถยนต์กว่า 9,000 คัน ครอบคลุมหลายยี่ห้อ และหลายรุ่น

ทำให้ที่ผ่านมา KCAR สามารถสร้างการเติบโตด้านผลประกอบการได้ต่อเนื่อง แม้อุตสาหกรรมรถเช่าซบเซาจากโควิด ซึ่งงวดครึ่งแรกของปี 2566 ทำรายได้ 1,153 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 0.3% แบ่งออกเป็นรายได้จากค่าเช่ารถ 59% และรายได้จากการขายรถใช้แล้ว 39% ส่วนกำไรสุทธิทำได้ 132.06 ล้านบาท ขยายตัว 32.6% เมื่อเทียบช่วงเดียวกันของปีก่อน (yoy)

นายพิชิต กล่าวต่อว่า KCAR เน้นการเติบโตแบบ Optimum คำนึงถึงจุดสมบูรณ์ที่สุด เน้นการเติบโตอย่างมั่นคง เปรียบเทียบกับคู่แข่ง 10 เจ้าแรกในตลาด จะพบว่า

สินทรัพย์รวมของบริษัท 5,700 ล้านบาท เป็นอันดับ 8 ของกลุ่ม
อัตรากำไรขั้นต้นของบริษัทอยู่ที่ 42% (1H/2566) ส่วนคู่แข่งอยู่ที่ -2%-13%
อัตรากำไรสุทธิของบริษัทฯ เฉลี่ย 4.0% เป็นอันดับ 1 ของกลุ่ม จากภาพรวมตลาดมีกำไรสุทธิอยู่ระหว่าง -2.9% – 3.0%
หนี้สินต่อทรัพย์สิน หรือ D/E บริษัททำได้ 1.5 เท่า ต่ำสุดในตลาด จากภาพรวมธุรกิจเช่ารถมี D/E อยู่ระหว่าง 2.4-22.3 เท่า
นอกจาก การทำพอร์ตเช่ารถระยะยาวแล้ว อีกความท้าทายหนึ่งของธุรกิจ คือ เมื่อครบสัญญาต้องขายรถเช่าที่ครบสัญญาออกไป ปีละเฉลี่ย 1,000 คัน ซึ่งปกติรถเช่าจะขายได้ราคาต่ำกว่าตลาด เนื่องจาก บางธุรกิจที่เช่ารถไปจะใช้งานรถค่อนข้างหนัก ทำให้มีความเสื่อมเร็ว เช่น ธุรกิจโลจิสติกส์ เป็นต้น

อย่างไรก็ดี บริษัทฯ สร้างผลประกอบการเหนือตลาดได้ โดยดูตั้งแต่การบริหารความเสี่ยง ตั้งแต่ประเมินความเสี่ยงของฟลีท โดยคัดเลือกยี่ห้อรถที่เป็นแบรนด์ตลาด สีที่นิยม มีสภาพคล่องสูงขายง่าย และการบริหารกระแสเงินสด คุม D/E ให้ต่ำ เติบโตอย่างเหมาะสม มีเกณฑ์พิจารณาสินเชื่อรัดกุม เพื่อให้ NPL ต่ำ ตลอดจนปรับราคารถมือสองทุกครึ่งปี โดยวาง 4 กลยุทธ์ ดังนี้

บริหารความเสี่ยงธุรกิจ เน้นเช่าระยะยาวเป็นหลัก เลือกรถยนต์ที่มีความนิยมสูง และหลากหลายยี่ห้อ อาทิ โตโยต้า ฮอนด้า มิตซูบิชิ อีซุซุ ซึ่งหากมีความหลากหลายสูง ทำให้ขายมือสองได้ราคาดีกว่า การจำกัดอยู่ที่ยี่ห้อเดียว หรือรุ่นเดียว
การบริหารต้นทุน ตั้งแต่ดำเนินธุรกิจรถยนต์มือสองทำให้ค่าเสื่อมราคาต่ำสุด การซ่อมบำรุงรายการใหญ่และศูนย์บริการ Quick Service เพื่อลดต้นทุน รวมถึงการออกหุ้นกู้
บริการที่แตกต่าง เช่น การเปิดบริการทุกวัน มีพนักงานบริการรองรับจำนวนมาก มีนถทดแทนปริมาณมากหลายยี่ห้อในสภาพใหม่ และศูนย์บริการครอบคลุม 1,200 แห่งทั่วไทย
Flexible Pricing มีหลายระดับราคาให้เลือก ตั้งแต่ Premium Price สำหรับลูกค้าที่ต้องการบริการครอบคลุม ไปจนถึงราคาแบบ Low Price ผ่านการประมูล
“ปีนี้ตลาดธุรกิจเช่ารถยังคงซบเซา แต่ถ้าไม่มีแฟคเตอร์อะไรเพิ่มเติม คาดว่าตลาดน่าจะเติบโตขึ้นเรื่อย ๆ ขณะที่บริษัทฯ จะยิ่งรุกเข้าผู้บริโภคมากขึ้น จากเคยทำเป็นแคตตาลอตรถให้เช่า เราอยู่ระหว่างการทำแพลตฟอร์มเว็บไซต์เช่ารถ-ซื้อรถมือสองของของบริษัทฯ แบบครบวงจร ทั้งข้อมูลรถ การคำนวณสินเชื่อของผู้บริโภค ถือเป็นการขยายช่องทางในการเข้าหากลุ่มลูกค้า โดยตั้งเป้าว่าปี 2567 รายได้บริษัทจะเติบโตไม่ต่ำกว่า 10%”

cr: การเงินธนาคาร
12 กันยายน 2023